التقرير التشخيصي المالي · فحص الصحة المالية · 2025
تقرير مُنتَج آلياً بتقنيات الذكاء الاصطناعي بناءً على البيانات المقدَّمة
شركة الخليج للتجارة والتوزيع المحدودة
تجزئة السلع الأساسية · 2024 – 2025
◆ التقدير C+
درجة الصحة المالية
أبرز نقطة قوة
89
العوائد على رأس المال
أولوية المعالجة
13
التدفق النقدي
الوضع المالي العام مقبول مع مجال للتحسين بدرجة 65/100 (التقدير C+). يقود الأداء محور العوائد على رأس المال عند 89/100؛ أبرزها العائد على رأس المال المستخدم عند 24.1% مقابل معيار القطاع 2.2%. في المقابل يمثّل محور الكفاءة التشغيلية (0/100) …
Prime CFO · الرياض، المملكة العربية السعودية — سرّي وخاص
الملخّص التنفيذي
الصحة المالية الإجمالية
درجة الصحة المالية
65
التقدير C+
تشخيص أساسي · سنتان — أضف سنة مالية ثالثة لتفعيل الاتجاهات والنموّ المركّب والتوقّعات.
EBIT = الربح قبل الزكاة وضريبة الدخل + تكاليف التمويل − الدخل التمويلي.
أبرز نقطة قوة: العوائد على رأس المال (89/100)
أولوية المعالجة: التدفق النقدي (13/100)
كل رقم في هذا التقرير مُحتسب من قوائمكم المالية مباشرةً ومُدقّق آليًا — الذكاء الاصطناعي يفسّر النتائج ولا يحسبها.
درجة موثوقية البيانات: 88/100 — عالية
تقيس جودة البيانات المصدرية التي بُني عليها التشخيص (قبل الدرجة المالية).
✓ اكتمال القوائم
✓ وجود قائمة التدفقات النقدية
✓ توازن الميزانية
◐ عمق السنوات
✓ اتّساق المطابقة
◐ حالة التدقيق
المحاور العشرة
جودة الإيراد…الربحية واله…كفاءة التكال…العوائد على …السيولةالتدفق النقديرأس المال ال…هيكل رأس الم…خدمة الدين و…
◆ الشركة
· ◆ وسيط القطاع (50)
جودة الإيراد والنمو
83
الربحية والهوامش
73
كفاءة التكاليف
76
العوائد على رأس المال
89
السيولة
70
التدفق النقدي
13
رأس المال العامل
70
هيكل رأس المال
65
خدمة الدين والتغطية
56
الكفاءة التشغيلية
غير محتسب
تفكيك العائد على حقوق الملكية (DuPont)
العائد على حقوق الملكية
24.6%
=
هامش صافي الربح
7.5%
×
دوران الأصول
1.17×
×
مضاعف حقوق الملكية
2.81×
يُظهر أي محرّك يقود العائد: الربحية أم كفاءة الأصول أم الرافعة المالية.
كيف تكوّنت الدرجة
الدرجة الكلية = مجموع مساهمات المحاور ذات البيانات (وزن كل محور مُعاد توزيعه على المحاور المُحتسَبة). المحاور بلا بيانات كافية تُستثنى ولا تُحسب صفرًا.
المحور
الدرجة /100
الوزن
المساهمة
جودة الإيراد والنمو
83
12.6%
10.5
العوائد على رأس المال
89
10.5%
9.4
الربحية والهوامش
73
12.6%
9.3
كفاءة التكاليف
76
10.5%
8.0
السيولة
70
10.5%
7.4
رأس المال العامل
70
9.5%
6.6
هيكل رأس المال
65
9.5%
6.2
خدمة الدين والتغطية
56
9.5%
5.3
التدفق النقدي
13
14.7%
1.9
الدرجة الكلية
64.6
محاور غير محتسبة (بيانات ناقصة، مستثناة من الدرجة):
الكفاءة التشغيلية
القرار الاستراتيجي
الوضع المالي العام مقبول مع مجال للتحسين بدرجة 65/100 (التقدير C+). يقود الأداء محور العوائد على رأس المال عند 89/100؛ أبرزها العائد على رأس المال المستخدم عند 24.1% مقابل معيار القطاع 2.2%. في المقابل يمثّل محور الكفاءة التشغيلية (0/100) أولوية المعالجة. الرافعة الأكبر خلال 90 يوماً هي رفع هذا المحور نحو معيار القطاع، وهو ما ينعكس مباشرةً على الجاهزية والدرجة الإجمالية.
القوائم المالية
ملخّص القوائم المالية الأربع
كما استُخرجت من ملفاتك بعد المطابقة — يُرجى التأكيد. جميع المبالغ بالألف ريال سعودي.
تحذيريةربح دون تدفّق نقدي — صافي دخل موجب (1,383,000) مع تدفّق تشغيلي سالب (-591,000).
إرشاديةانحراف كبير عن القطاع في نمو الإيرادات السنوي — يبعد +1448% عن معيار القطاع. التصنيف: شذوذ بيانات. يستحقّ التحقّق (قد يكون خطأ في البيانات أو عدم تطابق قطاعي).
إرشاديةانحراف كبير عن القطاع في هامش الربح التشغيلي — يبعد +455% عن معيار القطاع. التصنيف: شذوذ بيانات. يستحقّ التحقّق (قد يكون خطأ في البيانات أو عدم تطابق قطاعي).
إرشاديةانحراف كبير عن القطاع في العائد على الأصول — يبعد +260% عن معيار القطاع. التصنيف: شذوذ بيانات. يستحقّ التحقّق (قد يكون خطأ في البيانات أو عدم تطابق قطاعي).
إرشاديةانحراف كبير عن القطاع في العائد على رأس المال المستخدم — يبعد +997% عن معيار القطاع. التصنيف: شذوذ بيانات. يستحقّ التحقّق (قد يكون خطأ في البيانات أو عدم تطابق قطاعي).
إرشاديةانحراف كبير عن القطاع في اتجاه التدفق التشغيلي — يبعد -555% عن معيار القطاع. التصنيف: شذوذ بيانات. يستحقّ التحقّق (قد يكون خطأ في البيانات أو عدم تطابق قطاعي).
إرشاديةانحراف كبير عن القطاع في جودة الأرباح — يبعد -217% عن معيار القطاع. التصنيف: شذوذ بيانات. يستحقّ التحقّق (قد يكون خطأ في البيانات أو عدم تطابق قطاعي).
التوقّعات المالية (3 سنوات)
جميع المبالغ بالألف ريال سعودي
بناءً على نموّك التاريخي (+21% سنوياً) (مقدَّر من سنة واحدة فقط — تقدير أوّلي عالي عدم اليقين)، يُتوقَّع أن تبلغ الإيرادات 32,995,500 خلال 3 سنوات. السيناريوهان المتحفّظ والمتفائل يعكسان عدم اليقين، مع ثبات الهوامش على آخر سنة فعلية.
السيناريو
معدّل النمو المفترض
الإيرادات المتوقّعة 2028
صافي الربح المتوقّع 2028
متحفّظ
+15%
28,036,072
2,101,566
أساسي
+21%
32,995,500
2,473,321
متفائل
+28%
38,507,798
2,886,520
تحليل الحساسية: المحرّك الأكبر للأرباح هو هامش الربح: كل نقطة مئوية في الهامش تغيّر صافي ربح السنة الأخيرة أكثر من نقطة في النمو.
التوقّعات تقديرات إرشادية مبنية على النمط التاريخي لأرقامكم — وليست وعدًا بنتيجة.
التحليل التفصيلي
المحاور والنسب المالية
جودة الإيراد والنمو83/100
محور جودة الإيراد والنمو: الدرجة 83/100 (جيد). أبرز المؤشرات: نمو الإيرادات السنوي 21.4% (مقابل معيار القطاع -1.6%)؛ نمو صافي الربح 4.2% (مقابل معيار القطاع -46.8%)؛ نمو الربح التشغيلي 8.6% (مقابل معيار القطاع 13.5%).
النسبة
القيمة
معيار القطاع (الوسيط)
الفجوة
التقييم
نمو الإيرادات السنوي(الإيرادات − الإيرادات السابقة) / الإيرادات السابقةالمدخلات: الإيرادات 18,450 · الإيرادات السابقة 15,200
21.4%
(1.6%)سعودي
▲ 1448%
قوي
نمو صافي الربح(صافي الربح − صافي الربح السابق) / صافي الربح السابقالمدخلات: صافي الربح 1,383 · السابق 1,327
4.2%
(46.8%)سعودي
▲ 109%
جيد
نمو الربح التشغيلي(Operating profit − السابق operating profit) / السابق operating profitالمدخلات: operating profit 1,981 · السابق 1,824
8.6%
13.5%سعودي
▼ 36%
ضمن النطاق
نِسب تكميلية — تقييم بنطاق مستهدف
النسبة
القيمة
التقييم
النمو المركّب للفترة(الأحدث / الأقدم)^(1/سنوات) − 1المدخلات: الأحدث 18,450 · الأقدم 15,200 · السنوات 1
21.4%
قوي
نمو إجمالي الربح(مجمل الربح − مجمل الربح السابق) / مجمل الربح السابقالمدخلات: مجمل الربح 5,302 · السابق 4,560
اتجاه هامش EBITDAهامش EBITDA − هامش EBITDA السابقالمدخلات: هامش EBITDA 0.140542 · السابق 0.154868
(1.4%)
ضمن النطاق
هامش الربح قبل الزكاة/الضريبةProfit before zakat and tax / الإيراداتالمدخلات: profit before tax 1,587 · EBIT 2,073 · مصروف الفوائد 486 · الإيرادات 18,450
8.6%
جيد
كفاءة التكاليف76/100
محور كفاءة التكاليف: الدرجة 76/100 (جيد). أبرز المؤشرات: الرافعة التشغيلية 0.40× (مقابل معيار القطاع -3.36×)؛ نسبة تكلفة الإيرادات 71.3%؛ نسبة المصاريف العمومية والإدارية 18.0%.
النسبة
القيمة
معيار القطاع (الوسيط)
الفجوة
التقييم
الرافعة التشغيلية% change in operating profit / نسبة تغيّر الإيراداتالمدخلات: operating profit 1,981 · السابق 1,824 · الإيرادات 18,450 · الإيرادات السابقة 15,200
نمو التكاليف مقابل الإيراداتنموّ إجمالي التكلفة / نموّ الإيرادات (أقل من 1 أفضل)المدخلات: تكلفة الإيرادات 13,148 · المصاريف العمومية والإدارية 3,321 · تكلفة الإيرادات السابقة 10,640 · المصاريف الإدارية السابقة 2,736
1.08×
جيد
العوائد على رأس المال89/100
محور العوائد على رأس المال: الدرجة 89/100 (قوي). أبرز المؤشرات: العائد على رأس المال المستخدم 24.1% (مقابل معيار القطاع 2.2%)؛ العائد على الأصول 9.8% (مقابل معيار القطاع 2.7%)؛ العائد على حقوق الملكية 25.7% (مقابل معيار القطاع 11.4%).
النسبة
القيمة
معيار القطاع (الوسيط)
الفجوة
التقييم
العائد على الأصولصافي الربح / متوسط إجمالي الأصولالمدخلات: صافي الربح 1,383 · إجمالي الأصول 14,128
9.8%
2.7%سعودي
▲ 260%
قوي
العائد على حقوق الملكيةصافي الربح / متوسط حقوق الملكيةالمدخلات: صافي الربح 1,383 · حقوق الملكية 5,384
25.7%
11.4%سعودي
▲ 125%
قوي
العائد على رأس المال المستخدمOperating profit / متوسط رأس المال المستثمَر (متوسط إجمالي الأصول − متوسط الالتزامات المتداولة)المدخلات: operating profit 1,981 · إجمالي الأصول 14,128 · الالتزامات المتداولة≈ 5,920
24.1%
2.2%سعودي
▲ 997%
قوي
معدل دوران الأصولالإيرادات / متوسط إجمالي الأصولالمدخلات: الإيرادات 18,450 · إجمالي الأصول 14,128
1.31×
0.92×سعودي
▲ 42%
جيد
نِسب تكميلية — تقييم بنطاق مستهدف
النسبة
القيمة
التقييم
دوران حقوق الملكيةالإيرادات / متوسط حقوق الملكيةالمدخلات: الإيرادات 18,450 · حقوق الملكية 5,384
3.43×
قوي
السيولة70/100
محور السيولة: الدرجة 70/100 (جيد). أبرز المؤشرات: نسبة التداول 1.60×؛ النسبة السريعة 0.92×؛ نسبة النقد 0.10×.
نِسب تكميلية — تقييم بنطاق مستهدف
النسبة
القيمة
التقييم
نسبة التداول(النقد + المدينون + المخزون) / (الدائنون + الدين قصير الأجل)المدخلات: الأصول المتداولة≈ 11,517 · الالتزامات المتداولة≈ 7,180
محور هيكل رأس المال: الدرجة 65/100 (جيد). أبرز المؤشرات: نسبة حقوق الملكية 35.6% (مقابل معيار القطاع 28.1%)؛ الالتزامات إلى الأصول 64.4%؛ الرافعة المالية 2.81×.
النسبة
القيمة
معيار القطاع (الوسيط)
الفجوة
التقييم
نسبة حقوق الملكيةحقوق الملكية / إجمالي الأصولالمدخلات: حقوق الملكية 5,613 · إجمالي الأصول 15,757
تغطية خدمة الدينالتدفق النقدي التشغيلي / (الفوائد + الدين قصير الأجل)المدخلات: التدفق النقدي التشغيلي (591) · مصروف الفوائد 486 · الدين قصير الأجل 2,900
(0.17×)
حرِج
الكفاءة التشغيلية0/100
محور الكفاءة التشغيلية: الدرجة 0/100 (). لا تتوفّر بيانات كافية لاحتساب مؤشرات هذا المحور.
التوصيات
خطة العمل
خطوات عملية مرتّبة حسب الأهمية — ابدأ من الأعلى.
#
الإجراء المطلوب
المدة
الأثر المتوقّع
المسؤول
1
حسّن التحصيل وإدارة المخزون لرفع التدفق التشغيلي/صافي الربح فوق 1×.التدفق النقدي (13/100): تحويل الأرباح إلى نقد دون المستوى.
90 يوماً
جودة أرباح أعلى وثقة أكبر للمموّل.
فريق المالية
2
راجع التوظيف مقابل الإيراد، وأتمت العمليات منخفضة القيمة.الكفاءة التشغيلية (0/100): الإنتاجية لكل موظف دون القطاع.
90 يوماً
رفع الإيراد لكل موظف يحسّن الكفاءة والهامش.
العمليات
3
قلّص أيام التحصيل 15 يومًا بشروط دفع أوضح وتحصيل مبكّر، ومدّد أيام السداد نحو معدّل القطاع.رأس المال العامل (70/100): دورة تحويل نقدي طويلة تحبس النقد في المدينين/المخزون.
60 يوماً
تحرير نقد عامل دون أي تمويل خارجي.
فريق المالية
4
حدّد حدّ سيولة مستهدف (4–6 أشهر مصاريف): إن كانت السيولة دونه فارفعها بتسريع التحصيل أو ترتيب تسهيل قصير الأجل، وإن كان هناك فائض فوظّفه في النمو أو خفض الدين.السيولة (70/100): إدارة السيولة دون المستوى الأمثل (فائض عاطل أو نقص).
90 يوماً
رفع العائد على رأس المال دون المساس بالأمان.
المدير المالي
بيانات السوق السعودية
الشركة ضمن أقرانها في القطاع — تجزئة السلع الأساسية
8 شركة مدرجة في قطاع «تجزئة السلع الأساسية» (تداول/نمو) · ترتيب شركتك حسب هامش صافي الربح: 2 من 8.
الشركة
السوق
هامش صافي الربح
العائد على حقوق الملكية
العائد على الأصول
نمو الإيراد
دوران الأصول
الدين/حقوق الملكية
★ شركة الخليج للتجارة والتوزيع المحدودة
—
7.5%
25.7%
9.8%
21.4%
1.31×
—
وسيط القطاع
—
3.2%
11.4%
2.7%
(1.6%)
0.92×
1.33×
المتوسط الحسابي
—
(152.5%)
1.6%
1.4%
(12.8%)
0.87×
1.29×
النهدي
تداول
8.1%
31.2%
12.9%
8.1%
1.59×
0.65×
الدواء
تداول
6.4%
7.2%
2.0%
(74.4%)
0.32×
1.58×
المنجم
تداول
4.8%
15.6%
7.9%
(0.2%)
1.66×
0.40×
بن داود
تداول
4.3%
17.2%
4.7%
11.8%
1.11×
1.70×
أسواق ع العثيم
تداول
2.3%
18.6%
3.4%
3.5%
1.51×
2.36×
أسواق المزرعة
تداول
1.4%
3.5%
1.0%
(3.0%)
0.73×
1.93×
أنعام القابضة
تداول
(49.9%)
(7.7%)
(3.6%)
(8.5%)
0.07×
0.60×
ثمار
تداول
(1197.4%)
(72.6%)
(17.0%)
(39.4%)
0.01×
1.09×
معيار القطاع (Sector Benchmark): هو وسيط القطاع — القيمة الوسطى بين الشركات المقارَنة. وحيثما توفّرت بيانات سعودية كافية يُعرض المعيار ضمن نطاق ربعي (الربع الأدنى · الوسيط · الربع الأعلى) وتُقارَن شركتك بموقعها داخل هذا النطاق؛ وإلا فيُقارَن بالوسيط فقط. تُشتقّ المعايير السعودية من القوائم المالية المنشورة للشركات المدرجة في السوق السعودية (تداول والسوق الموازية نمو، باستثناء القطاع المالي). أمّا النِسب التي لا تتوفّر لها بيانات سعودية تفصيلية بعد فتُسند إلى مرجع أسواق ناشئة معتمَد (Aswath Damodaran – جامعة نيويورك ستيرن) أو إلى تقدير قطاعي إرشادي، وتُقارَن بالوسيط فقط دون ترتيب ربعي. ولكل نسبة في الجداول وسمٌ يبيّن مصدرها — «سعودي» أو «تقدير دولي» — لتمييز المقارنات المبنية على أقران سعوديين فعليين عن التقديرات الإرشادية.
تقييم إرشادي
نطاق القيمة وفق مضاعفات الأقران
جميع المبالغ بالألف ريال سعودي
الطريقة
مضاعف القطاع (الوسيط)
الأساس
القيمة المقترحة
النطاق (P25–P75)
مكرر الربحية (P/E)
12.7×
صافي الربح: 1,383
17,509
15,987 – 17,772
مكرر المبيعات (P/S)
1.1×
الإيراد: 18,450
21,218
14,391 – 74,907
السعر/القيمة الدفترية (P/B)
4.3×
حقوق الملكية: 5,613
24,248
11,170 – 56,804
القيمة المتوسطة (متوسط الطرق)
—
—
20,991
13,849 – 49,827
قيمة إرشادية مبنية على مضاعفات شركات سعودية مدرجة مماثلة عند أسعار السوق الحالية. تُقيَّم الشركات الخاصة عادةً بخصم سيولة وحجم؛ النطاق نقطة انطلاق للتفاوض لا تقييمًا رسميًا.
المنهجية
كيف احتُسبت الدرجة
الدرجة المالية = مجموع (درجة المحور × وزنه)، موزونةً حسب غرض التشخيص. تُحتسب المحاور العشرة جميعها من القوائم المالية مباشرةً، وتُقارن كل نسبة بمعيار القطاع (وسيط القطاع، P50).
معيار القطاع (Sector Benchmark): هو وسيط القطاع — القيمة الوسطى بين الشركات المقارَنة. وحيثما توفّرت بيانات سعودية كافية يُعرض المعيار ضمن نطاق ربعي (الربع الأدنى · الوسيط · الربع الأعلى) وتُقارَن شركتك بموقعها داخل هذا النطاق؛ وإلا فيُقارَن بالوسيط فقط. تُشتقّ المعايير السعودية من القوائم المالية المنشورة للشركات المدرجة في السوق السعودية (تداول والسوق الموازية نمو، باستثناء القطاع المالي). أمّا النِسب التي لا تتوفّر لها بيانات سعودية تفصيلية بعد فتُسند إلى مرجع أسواق ناشئة معتمَد (Aswath Damodaran – جامعة نيويورك ستيرن) أو إلى تقدير قطاعي إرشادي، وتُقارَن بالوسيط فقط دون ترتيب ربعي. ولكل نسبة في الجداول وسمٌ يبيّن مصدرها — «سعودي» أو «تقدير دولي» — لتمييز المقارنات المبنية على أقران سعوديين فعليين عن التقديرات الإرشادية.
الخطوة التالية
خذ هذه القراءة إلى الخطوة التالية
أُنشئ هذا التقرير آلياً كنقطة انطلاق. في خدمة الإرشاد المالي من Prime CFO (مدير مالي بالخبرة — فراكشنال سي إف أو)، يُراجع خبيرٌ أرقامك ويحوّل هذه القراءة إلى حزمة جاهزة للجهة المعنية — بنكٌ أو مستثمرٌ أو مجلس إدارة — مع خطة تنفيذ عملية.
يُنشأ هذا التقرير آلياً بواسطة منصّة Prime CFO اعتماداً كلياً على الأرقام والمستندات التي يقدّمها المستخدم. لا تقوم Prime CFO بمراجعة هذه الأرقام أو تدقيقها أو التحقّق منها بشكل مستقل، ودقّتها واكتمالها مسؤولية المستخدم وحده. هذا التقرير لأغراض معلوماتية وتعليمية فقط، ولا يُعدّ استشارة استثمارية أو مالية أو محاسبية أو ضريبية أو قانونية، ولا مراجعةً أو تدقيقاً أو تأكيداً مهنياً وفق أي معيار، وليس بديلاً عن استشارة مختصّ مؤهّل. معايير القطاع وأي سيناريوهات أو تقديرات هي إرشادية تقريبية مستمدّة جزئياً من مصادر خارجية وتُقدَّم دون أي ضمان. يُقدَّم التقرير «كما هو» دون أي ضمانات صريحة أو ضمنية — بما فيها الدقّة أو الاكتمال أو الملاءمة لغرض معيّن — ودون أي ضمان لأي نتيجة (تمويل أو تقييم أو موافقة أو غيرها). وإلى أقصى حدّ يسمح به النظام، لا تتحمّل Prime CFO ولا مُلّاكها أو موظّفوها أو شركاؤها أي مسؤولية عن أي خسارة أو ضرر — مباشر أو غير مباشر أو تبعي — ينشأ عن استخدام هذا التقرير أو الاعتماد عليه، وأي قرار يُبنى عليه يقع على مسؤولية المستخدم وحده. هذا المستند سرّي ومخصّص للمستلِم فقط، واستخدامه يُعدّ قبولاً بهذه الشروط، ويخضع لأنظمة المملكة العربية السعودية.
Prime CFO — منصة القيادة المالية · الرياض، المملكة العربية السعودية — تقرير سرّي لاستخدام إدارة الشركة فقط. · 2026-09-05
هكذا سيبدو تقريرك — لكن بأرقام منشأتك أنت
دقيقتان للتسجيل، وترفع قوائمك، والتقرير الكامل بين يديك خلال دقائق — مجانًا بالكامل خلال فترة التأسيس.